摘要：随着我国经济的不断高速发展，国民人均收入与受教育程度也随之增长，投资理财观念也越来越深入人心，更多的人进入股票市场。在经济全球化的今天，汇率的变动会对股票价格造成一定的影响。本文选取中证银行指数营业期内的日收盘价作为分析数据，通过Eviews软件分别对每一支股票价格收盘价取自然对数之后的数据单独分析，并得到如下结论：（1）短期内，银行类股价指数与汇率之间存有协整关系。长期内，银行类股价指数与汇率之间不存有协整关系。（2）在短期内，银行类股价指数是汇率的格兰杰原因。人民币汇率与银行类股价指数之间是单向因果关系。
关键词：人民币汇率变动；银行类股价指数；实证分析
目录
摘要
Abstract
1 引 言-1
1.1研究背景与意义-1
1.1.1研究背景-1
1.1.2研究意义-1
1.2研究现状-2
1.2.1国外研究现状-2
1.2.2国内研究现状-3
1.2.3前人研究的不足-3
1.3研究内容与方法-3
1.3.1研究思路-3
1.3.2研究方法-4
2 汇率与银行类股价之间联系的理论机制-4
2.1汇率与股价关联的基本理论-4
2.1.1流量导向模型-4
2.1.2资产组合平衡模型-5
2.1.3两种模型的对比-5
2.2汇率与银行类股价之间联系的传导机制-5
2.2.1国际资本-5
2.2.2国际贸易-6
2.2.3利率-6
3 实证分析-6
3.1样本采集-6
3.2数据分析-7
3.2.1 单位根检验-7
3.2.2 协整检验-8
3.2.3 向量误差修正模型-9
3.2.4 Granger因果检验结果整理如下：-9
4 结论与建议-10
4.1结论-10
4.2建议-10
参考文献-12
