摘要:随着大数据、人工智能等技术的飞速进展以及量化投资规模在国外的迅速发展扩大,量化投资的概念在国内逐渐为更多的人熟知,同时也逐渐得到了国内一些大型基金公司的青睐。本文将利用在A股上市的100多只股票的数据进行筛选,选出能够显著影响股价走势的若干因子,利用多因子模型构建投资组合并检验组合的超额收益和跑赢基准收益的概率,确定A股市场上多因子量化选股模型的准确性。
关键词:多因子;量化投资;选股;投资组合
目录
摘要
Abstract
一、 引言-1
(一) 研究背景-1
(二) 选题意义-1
二、 国内外研究现状-2
(一) 国外研究现状-2
(二) 国内研究现状-3
三、 量化投资相关概念和多因子选股模型理论准备-4
(一) 量化投资简介-4
(二) 多因子选股模型相关理论-5
(三) 本文所用到的相关软件-9
四、 基于我国A股市场的实证分析-9
(一) 数据的准备-9
(二) 备选因子的选取-10
(三) 备选因子有效性的检验-10
(四) 有效但冗余因子的剔除-12
(五) 多因子选股模型的建立和选股-13
五、 结论与分析-15
参考文献-15