摘要：本文采用运用向量自回归模型（VAR）研究分析人民币汇率对股票价格的的影响，采用2014年4月28日-2015年11月20日的人民币兑美元汇率与沪深384个日交易数据为样本，建立VAR模型，定量的描述了人民币汇率对股票价格的影响程度，利用脉冲响应函数分析人民币汇率对股票价格的影响时滞、持续时间和作用强度。结果发现：人民币汇率与沪深300之间不存在长期均衡关系，但存在格兰杰因果关系。
关键字：汇率；股票价格；向量自回归模型；实证分析
目录
摘要
Abstract
1 序言-1
1.1研究选题背景及意义-1
1.2国内外研究现状-1
1.3主要研究内容及预期目标-2
1.4研究方案-3
2实证分析-3
2.1利用单位根检验进行平稳性判断-3
2.2VAR模型的介绍-4
2.3VAR模型定阶-5
2.4Johansen协整检验-8
2.5协整关系的验证（VAR模型稳定性检验）-9
2.6 格兰杰（G ranger）因果性检验-10
2.7脉冲响应函数-11
3结论：-12
4建议-13
参考文献-14
